كيف تزرع العائد تلقائياً بنسبةٍ سنوية تصل إلى 27% عن طريق صناديق ييرن فينانس Yearn Vaults على منصة فانتوم Fantom
قبل أن نبدأ، يجب القول إنّ هذه ليست توصيةً أو ترويجاً لشراء توكنات ييرن فينانس (YFI) أو غيرها من التوكنات.
على مدار السنوات القليلة الماضية، شهدنا نضجاً في مختلف ابتكارات التمويل اللامركزي (DeFi). ويُنسب الفضل إلى ييرن فينانس Yearn Finance في إطلاق مفهوم زراعة العائد تلقائياً، حيث يكون هناك صندوقٌ لإيداع توكن واحد، ويقوم الصندوق بتطبيق استراتيجيات معقدة مقابل رسوم أداء.
وبعدها أصدرت كيرف Curve توكن التصويت المضمون، الذي يمكنك من تأمين توكنات كيرف (CRV) وتحويلها إلى توكنات كيرف مؤمنة (veCRV). وتمنحك التوكنات المؤمنة قوة تصويتٍ أكبر (ستستخدمها عادةً للتصويت من أجل منح مكافآت توكنات أكبر لتجمعات السيولة)، وحصةً أكبر من الرسوم التي كسبها صانع السوق الآلي (AMM) الخاص بكيرف. ومؤخراً أيضاً، أدخلت كونفيكس فينانس طبقةً أخرى -يمكن وصفها بالرشوة- إلى حروب انبعاثات كيرف؛ حيث يقوم المستخدمون بإيداع كامل رأسمالهم في تجمع سيولة أكبر على كونفيكس، ويتصرف التجمع بما يتوافق مع مصلحة كافة المودعين لتحسين الأداء وتحصيل مكافآت أكبر على كيرف.
ويمكن تبسيط الفكرة بالنظر إليها من الزاوية التالية: كونفيكس هي أشبه بمجموعة تعمل لتحقيق المكافآت، وكلما أودعنا أموالاً أكثر معاً؛ زادت قوة التصويت التي نمتلكها لنضمن بذلك حصول أموالنا على مكافآت وحصة أكبر من رسوم تجمعات السيولة على كيرف.
وفي السادس من يناير/كانون الثاني عام 2022، نشر أندري كروني مؤسس ييرن منشوراً على موقع Medium يُسلط من خلاله الضوء على منتجٍ جديد يُشبه كونفيكس، إذ سيتم إطلاقه على فانتوم ويحمل اسم التوكن المؤمن (ve(3,3. ولن أخوض في تفاصيل التوكن الجديد، لكنه يستخدم أفكار تصميمٍ مستقاة من توكن كيرف المؤمن، وترويج أوليمباس Olympus لتصميم توازن ناش (3,3).
والمحصلة النهائية لذلك ستكون حرباً على إجمالي القيمة المؤمنة (TVL) في فانتوم، من أجل تحصيل أكبر كمية من انبعاثات التوكنات الخاصة بهذا المشروع المستقبلي. وقد ارتفعت الودائع في مشروعات فانتوم بشهر يناير/كانون الثاني بعد الإعلان مباشرةً، كما يتبيّن من جداول موقع DeFiLlama.
وفي 18 يناير/كانون الثاني تم إطلاق مشروع مجمع عائدات جديد يُدعى فيداو veDAO، وعملته فيداو (WEVE)، وهو مصمم للاستفادة من هذا التسابق على إجمالي القيمة المؤمّنة في فانتوم، وكسب حصةٍ من أرباح التوكن المؤمن الجديد ve(3,3). وفي غضون أول 24 ساعة من إطلاق المشروع، أصبح ثاني أكبر مشروع على فانتوم من حيث القيمة المؤمنة، ليرتفع إجمالي القيمة المؤمنة على المنصة بنسبة 29% ويبلغ 9.9 مليار دولار.
ومع ذلك، تعرض مشروع فيداو بعدها لهجومٍ من مشروع زيروداو 0xDAO، وهو منتج مجمع عائدات آخر. وقد وصل إجمالي القيمة المؤمّنة لزيروداو حالياً إلى 475 مليون دولار، مقابل 23 مليون دولار فقط لفيداو حتى وقت كتابة التقرير. وقد كانت متابعة الأمر مرهقة، لكن الناتج النهائي ينطوي على الكثير من زراعة العائد وإغراق التوكنات، سواء توكنات فيداو أو زيروداو (OXD).
ولن أخوض هنا في تلك المنصات الجديدة الخطيرة وغيرها من التطبيقات اللامركزية (dApps) على فانتوم. إذ أفضل تسليط الضوء على كيفية قيام ييرن بزراعة العائد تلقائياً مستخدمةً توكنات قيادية مثل الرابد بيتكوين (WBTC)، والإيثريوم (ETH)، وييرن فينانس، وفانتوم (FTM)، والعملات المستقرة. وهي تفعل ذلك من خلال زراعة أعلى عائد بين مختلف التطبيقات اللامركزية على فانتوم. ففي معظم الحالات، تقوم ييرن بزراعة التوكنات، وإغراقها لتحصيل العائد، وشراء المزيد من التوكنات المودعة على ييرن، ثم إعادة إيداعها لمضاعفة العائدات.
وإليكم مثالاً على إحدى استراتيجيات صندوق ييرن على فانتوم، التي تزرع عائدات الرابد بيتكوين في سوق سكريم SCREAM.
كيف تزرع العائد تلقائياً بنسبةٍ سنوية تصل إلى 27% عن طريق صناديق ييرن فينانس Yearn Vaults على منصة فانتوم Fantom؟
تقدم ييرن فينانس وسيلةً سهلة لكسب عائدات غالبيتها من نفس نوعية التوكن الأصلي الذي قمت بإيداعه. وهذا يسري على أي شخصٍ لديه حيازات من العملات المستقرة أو غيرها من توكنات التمويل اللامركزي على فانتوم؛ إذ عادةً ما يضيع الكثير من الوقت والمال في عملية استرداد تلك التوكنات، وإغراقها لتحقيق الربح، ثم مضاعفة حصصك المودعة. لكن ييرن تقدم حلاً مثالياً لمزارعي العائد الكسالى. وسأشرح لكم بالتفصيل كيف يمكنني إيداع إحدى الحصص المدرجة أدناه، بافتراض امتلاكي لتوكنات على شبكة فانتوم.
وقبل أن نبدأ، يجب أن ألفت نظرك لبعض المخاطر الرئيسية:
- مخاطر العقود الذكية على ييرن فينانس وبروتوكولات التمويل اللامركزي لزراعة العائد على فانتوم. مثل فيداو، وزيروداو، وسكريم.
- فشل أي أوراكل قد يتسبب في ثغرةٍ أمنية.
- يقوم بروتوكول كوفر Protocol Cover من شركة Nexus Mutual بتغطية الصناديق الموجودة على فانتوم، لكن خدمات التغطية التي يقدمونها محجوزةٌ بالكامل. ومع ذلك يمكنك انتظار توافر أي خدمة للتغطية عبر موقع الشركة.
- المخاطر المنهجية في تركيبة التمويل اللامركزي.
- مخاطر فك ارتباط بعض الأصول المربوطة، مثل العملات المستقرة.
- نسب العائد السنوي المقدرة قد ترتفع أو تنخفض بناءً على حجم السيولة المتنافسة وسعر التوكن الذي تجري زراعته.
وإليكم كيف سأبدأ بزراعة العائد:
- أولاً، سنفترض أن لدي توكنات على منصة فانتوم بالفعل، وأستخدم محفظة ميتاماسك MetaMask. وإذا لم تكن لدي توكنات على فانتوم، يمكنني أن أستخدم تطبيق موفر Movr للعثور على أفضل مسار لنقل التوكنات المدعومة من شبكات الطبقة الأولى والثانية الأخرى إلى فانتوم.
- ثانياً، سأدخل إلى تطبيق ييرن فينانس وأقوم بربط محفظتي.
- بعدها، سأقوم بقلب الشبكة إلى فانتوم.
- ثم سأضغط على علامة تبويب الصناديق Vaults لاستكشاف التوكنات التي يمكنني إيداعها في ييرن أو نقلها إلى شبكة فانتوم.
- لنتظاهر أن لدي الآن عملات رابد بيتكوين في محفظتي على فانتوم، وأُفضّل الخيار الذي سيحقق لي نسبة عائد سنوي تبلغ 12.58%. هنا سأقوم بقراءة الاستراتيجية Strategies أولاً للتأكد من ارتياحي لفكرة استخدام أصولي في زراعة عائدات على تلك البروتوكولات (مثل سكريم).
***إذا كنت بحاجة للحصول على رابد بيتكوين أو غيرها من الأصول، يمكنك إجراء التبادل عبر سبوكي سواب SpookySwap
- بعدها سأحدد عدد عملات الرابد بيتكوين التي سأقوم بإيداعها.
- ثم أضغط على زر موافقة APPROVE، ثم إيداع DEPOSIT لاستكمال عملية الإيداع في الصندوق.
- وفي النهاية، أعود إلى شاشة التحكم لمتابعة صناديق ييرن والقيمة الإجمالية للإيداع والعائد.
وهذا كل شيء، أحقق الآن أكبر عائدٍ ممكن بناءً على أصولي المودعة ودون الحاجة لتأدية المهام اليدوية المتعلقة بتتبع الأسعار، وزراعة العائد، وتحصيل الأرباح، ومضاعفة الودائع.
إخلاء المسؤولية: الآراء والتحليلات والأخبار الواردة لا تعكس رأي بت شين. لا ينبغي اعتبار أي من المعلومات التي تقرأها على موقع بت شين بمثابة نصيحة استثمارية، ولا تصادق بت شين على أي مشروع قد يتم ذكره أو ربطه في هذه المقالة. يجب اعتبار شراء وتداول العملات المشفرة نشاطًا عالي المخاطر. ويرجى بذل المجهود الواجب قبل اتخاذ أي إجراء يتعلق بالمحتوى المذكور ضمن هذا التقرير. لا تتحمل بت شين أي مسؤولية في حالة خسارة الأموال في تداول العملات المشفرة.